في اجتماع انعقد في الرابع والخامس من أكتوبر، نظرت لجنة بازل للإشراف المصرفي في الأسباب المختلفة التي ربما ساهمت في فشل بنك وادي السليكون، وبنك سيجنتشر، وبنك فيرست ريبابليك.
وخلصت إلى أن ما يسمى بـ “الأصول المشفرة” المتركزة في عدد صغير من البنوك كانت واحدة من الأشياء الثلاثة الرئيسية التي لعبت دور.
إلى جانب زيادة الرقمنة والوساطة غير المصرفية، وجدت اللجنة أن العملات الرقمية لعبت دور مهم بشكل خاص في انهيار بنك Signature، مشيرة إلى:
“إن التركيز الكبير لعملاء بنك مدينة نيويورك من شركات الأصول الرقمية يضعها في وضع محفوف بالمخاطر عندما يأتي “شتاء العملات المشفرة” في عام 2022.”
وبينما قالت إدارة الخدمات المالية لولاية نيويورك (NYDFS) إن العملات الرقمية لم تكن وراء قرارها بإغلاق البنك، وجد تقرير لجنة بازل أنها كانت عاملاً ذا صلة في زعزعة استقراره.
ونتيجة للنتائج التي توصلت إليها،
تدرس اللجنة إلزام البنوك بالإفصاح عن العملات الرقمية التي تحتفظ بها. سيكون هذا بالإضافة إلى تعديل يناير للحد من العملات الرقمية في احتياطيات البنوك إلى 2٪.
إنه مطلب آخر من شأنه أن يجعل البنوك مترددة في شراء العملات الرقمية والرموز المميزة المحفوفة بالمخاطر، مما يمثل المزيد من الأخبار السيئة للمضاربين الذين يأملون في ضخ رأس مال جديد من المؤسسات.
وكانت لجنة بازل على حق، على الرغم من الشكاوى المقدمة من Coinbase وغيرها
في حين أن الاقتراح الأخير هو مجرد اقتراح لمطالبة البنوك بالكشف عن العملات الرقمية التي تمتلكها، فقد شعرت لجنة BCBS بالخطر الذي تشكله العملات الرقمية على النظام المصرفي وتتحرك للتخفيف من المخاطر لبعض الوقت.
في سبتمبر 2022، عندما أصدرت BCBS وثيقة المشاورة العامة الثانية التي تتضمن تفاصيل المبادئ التوجيهية المقترحة،
اعترضت صناعة العملات الرقمية بصوت عالٍ، ووصفتها جمعية البيتكوين السويسرية الداعمة للبيتكوين بأنها “مقيدة للغاية وبعيدة جدًا عن النهج المعقول الذي يجعلها مقبولة”.
وصفت Coinbase المقترحات بأنها “عقابية بشكل واضح”، معترفة بأنها ستجعل من غير الجذاب للبنوك المشاركة في العديد من أجزاء الصناعة.
ومع ذلك،
على الرغم من الاحتجاجات، بعد أقل من ستة أشهر، بدأت الأزمة المصرفية، وانهار بنك سيجنتشر في الثاني عشر من مارس 2023.
ويبدو الأمر كما لو أن المصرفيين المحترفين يفهمون المخاطر بشكل أفضل من “فوضويي العملات المشفرة” الذين يروجون لمخططات بونزي الممجدة.
ما الذي وجدته الصناعة غير مقبول إلى هذا الحد؟ حددت المقترحات مجموعتين لتصنيف “الأصول المشفرة” على أساس المخاطر.
في المجموعة 1، تم ترميز الأصول التقليدية والعملات المستقرة مع أساليب تثبيت فعالة.
وتضمنت المجموعة 2، التي اعتبرت الفئة الأكثر خطورة، معظم ما تتداول فيه الصناعة.
وقد حدت المقترحات من تعرض البنك لأصول المجموعة 2 الأكثر خطورة بنسبة 1٪ من رأس المال من المستوى الأول.
لذلك، باختصار، كانت الصناعة التي تفتخر بكونها بديلاً متفوقاً للعملات الورقية والخدمات المصرفية منزعجة لأنها لن تكون قادرة على الحصول بسهولة على حقنة من تلك العملات المصرفية اللطيفة لضخ الأسعار.
والحقيقة أن مطالبة البنوك بالكشف عن العملات الرقمية الخطرة والأصول الأخرى الموجودة لديها هو أمر حكيم.
كما أنه يتماشى تماماً مع نوع العالم الشفاف الذي صممت Bitcoin لإنشائه.
مع استمرار ظهور المقترحات المعقولة بشأن اللوائح التنظيمية، ستواجه منظمة Crypto Crime Cartel وقت أصعب فأصعب.
